| 24986 грн. 30 коп.
30.09. | 18849 грн. 32 коп.
31.10. | 11835 грн. 32 коп.
30.11. | 5260 грн. 27 коп.
25.12.
???????? 3
Виробниче підприємство звернулось у комерційний банк за одержанням довгострокового кредиту для фінансування капітального будівництва.
Було розроблено проект кредитного договору, де передбачено наступні фінансові умови:
кредитування здійснюватиметься по кредитній лінії рівними сумами, що будуть перераховуватись на спеціальний позичковий рахунок позичальника на дату — перше квітня на протязі трьох років;
повернення кредиту буде здійснюватись в розстрочку певними сумами теж на дату — перше квітня на четвертий, п’ятий та шостий рік; початком відліку часу для фінансових розрахунків є дата надходження чергової суми кредиту.
Використовуючи показник чистої приведеної вартості потоку платежів і чистий приведений дохід, визначити вигідність операції для кредитора. Ставку дисконтування скорегувати на процент інфляції.
Задані умови і показники:
Сума кредиту,
всього - 1410 тис. грн.
в т. ч.
на 1.04 першого року - 470 тис. грн.
на 1.04 другого року - 470 тис. грн.
на 1.04 третього року - 470 тис. грн.
2. Сума, яку повинен повернути позичальник.
Всього: - 2264 тис. грн.
в т. ч.
на 1.04 четвертого року - 724 тис. грн.
на 1.04 п’ятого року - 760 тис. грн.
на 1.04 шостого року - 780 тис. грн.
Процентна ставка на ринку для визначення
коефіцієнту дисконтування - 12 %
Прогнозний річний процент інфляції
для корегування процентної ставки
на ринку (ставки дисконтування) - 4 %
Розв’язок.
??????? = 12 %
????. = 4 % - ??????
???.I = 1,04
???????????? ???????????? ??????????? ???? ????? ???????? ??? ?????????, ???? ??? ??????? ???????? ????? ?????? ?? 257 ???., ??? ?????????? ???????? ??? ??????? 12 %, ?????? ? ??????????? ?????? ????????.
??? ???? ??? ???????? ???? ???? ????????? ?????? ????? ????????? ? I ??? ?????? ?????? ?????? ?? 37 ???., ? II ??? — ?? 64 045 ???. ? ? III ??? — ?? 78 ???.
Список використаної літератури
??? ???? ?? ?????????? ?????????? // ??????????? ? ?????????? ???? ? ??????????? ??????????. — 1996,1997 ? ???? ???????.
??????, ??????, ?????: ?????????? ??????? / ???. ?????? ??? ???. ?.?. ?????????. — ?????: ??????????, 1994.
????? ?.?. ????? ?????? ????? ? ???????. — ?.: ????? ? ?????, 1995.