КП 1 = Вільні кошти на кінець місяця / Щомісячний внесок за кредит

Клієнт повинен покрити внесок, як правило, мінімум у 1,5 рази вільними коштами, тобто, КП повинен бути більше 1,5.

7. Коефіцієнт покриття внеску грошовим оборотом (КП 2)

КП 2 = (30 х Внесок за кредитом) / Надходження грошових коштів за місяць

Цей коефіцієнт надає інформацію про те, чи сумісний внесок за кредитом з грошовим оборотом клієнта та визначається кількістю днів, сума грошової виручки за які необхідна для погашення внеску. Значення цього показника у великій мірі залежить від виду бізнесу та проекту що фінансується. Так, наприклад, для торгівлі цей коефіцієнт повинен бути значно вищім, ніж для підприємств, що працюють у сфері послуг. Також, у випадку фінансування основних засобів, коефіцієнт може бути нижчим, ніж у випадку фінансування оборотних коштів.

8. Співвідношення між розміром кредиту та виручкою за місяць (КВ)

КВ = (Розмір кредиту / Виручка за місяць) х 30

Цей коефіцієнт показує скільки днів потрібно для того, щоб виручка “покрила” розміру кредиту. Чим нижче значення цього показника, тим вище ймовірність того, що клієнт погасить кредит (оскільки в такому разі це буде мати менший вплив на рух грошових коштів). В принципі, цей показник повинен бути не меншим 30 днів при терміні кредиту не більше одного року.

9. Платоспроможність позичальника визначається за такими показниками:

9.1 Коефіцієнт миттєвої ліквідності (КЛ1), що характеризує те, як швидко короткострокові зобов'язання можуть бути погашені високоліквідними активами:  

КЛ1  | Ав

----------------,

Зп   

де Ав - високоліквідні активи, до яких належать грошові кошти, їх еквіваленти та поточні фінансові інвестиції,

Зп - поточні (короткострокові) зобов'язання, що складаються з короткострокових кредитів і розрахунків з кредиторами.

Оптимальне теоретичне значення показника КЛ1 - не менше ніж 0,2;

9.2. Коефіцієнт поточної ліквідності (КЛ2), що характеризує можливість погашення короткострокових зобов'язань у встановлені строки:  

КЛ2  | Ал

----------------,

Зп   

де Ал - ліквідні активи, що складаються з високоліквідних активів, дебіторської заборгованості, векселів одержаних,

Зп - поточні (короткострокові) зобов'язання, що складаються з короткострокових кредитів і розрахунків з кредиторами.

Оптимальне теоретичне значення показника КЛ2 - не менше ніж 0,5;

9.3. Коефіцієнт загальної ліквідності (КП), що характеризує те, наскільки обсяг короткострокових зобов'язань і розрахунків можна погасити за рахунок усіх ліквідних активів:  

КП  | Ао

------------------,

Зп   

де Ао - оборотні активи,

Зп - поточні (короткострокові) зобов'язання, що складаються з короткострокових кредитів і розрахунків з кредиторами.

Оптимальне теоретичне значення показника КП - не менше ніж 2,0.

10. Фінансова стійкість позичальника визначається за такими показниками:

10.1. Коефіцієнт маневреності власних коштів (КМ), що характеризує ступінь мобільності використання власних коштів:  

КМ  | Вк – Ан

------------------,

Вк   

де Вк - власний капітал підприємства,

Ан - необоротні активи.

Оптимальне теоретичне значення показника КМ - не менше ніж 0,5;

10.2. Коефіцієнт незалежності (КН), що характеризує ступінь фінансового ризику:  

КН  | Зк

------------------,

Вк   

де Зк - залучені кошти (довгострокові та поточні зобов'язання),

Вк - власний капітал.

Оптимальне теоретичне значення показника КН - не більше ніж 1,0.

11. Рентабельність позичальника визначається за такими показниками:

11.1. Рентабельність активів:  

Р  | Пч

------------------,

А   

де Пч - чистий прибуток,

А - активи;

11.2. Рентабельність продажу:  

Р  | Пч

------------------,

Ор   

де Пч - чистий прибуток,

Ор - обсяг реалізації продукції (без ПДВ).

12. Аналіз грошових потоків позичальника має здійснюватися з урахуванням такого показника:

Співвідношення чистих надходжень на всі рахунки позичальника (у тому числі відкриті в інших банках) до суми основного боргу за кредитною операцією та відсотками за нею з урахуванням строку дії кредитної угоди (для короткострокових кредитів):  

К  | (Нсм х n) - (Зм х n) – Зі

----------------------------------,

Ск   

де Нсм - середньомісячні надходження на рахунки позичальника протягом трьох останніх місяців (за винятком кредитних коштів),

Ск - сума кредиту та відсотки за ним,

n - кількість місяців дії кредитної угоди,

Зм - щомісячні умовно-постійні зобов'язання позичальника (адміністративно-господарські витрати тощо),

Зі - податкові платежі та сума інших зобов'язань перед кредиторами, що мають бути сплачені з рахунку позичальника, крім сум зобов'язань, строк погашення яких перевищує строк дії кредитної угоди (за даними останнього балансу).

Для суб'єктів господарської діяльності, діяльність яких пов'язана з сезонним характером виробництва, середньомісячна сума надходжень визначається за 12 місяців.

Оптимальне теоретичне значення показника К - не менше ніж 1,5.

2.2.4. Звіт про рух коштів (Cash Flow).

Для визначення фінансового стану позичальника який має сезонні коливання надходжень грошових коштів та в інших окремих випадках повинно бути складено прогноз руху грошових коштів (Cash Flow) на період кредиту.

Рух коштів за період являє собою сукупність притоку і відтоку коштів на підприємстві співвіднесену з визначеним періодом часу. Якщо з таких одиничних сукупностей побудувати загальну послідовність притоку і відтоку коштів по періодах, що переміняє один одного, а також спрогнозувати приток і відтік коштів на кілька найближчих майбутніх періодів, то вийде саме те, що прийнято називати прогнозом руху коштів.

Звіт про рух коштів зручно розглядати на моделі «гаманця». Усі процеси, що відбуваються з коштами на підприємстві, аналогічні процесам, що відбуваються у Вашому гаманці. Тобто або в ньому є які-небудь гроші або він порожній, якщо в нього покласти гроші, то грошей там стане більше (незалежно від того, Ваші це, або чужі), якщо з нього взяти які-небудь гроші, то грошей там стане менше (незалежно від того, купили Ви щось на них, чи просто втратили).

Аналіз руху коштів є однією зі складових частин загального аналізу економічного стану позичальника і допомагає визначити його кредитоспроможність. За допомогою цього аналізу можна одержати цілий ряд фінансових