При її зменшенні – збільшується попит комерційних банків (і навпаки). Одночасно збільшуються резерви їх і можливість давати кредити населенню, підприємцям. Знижується банківський % за кредит – пропозиція грошової маси збільшується в країні.

Отже, для збільшення грошової пропозиції приймаються такі дії ЦБ: (політика дешевих грошей):

покупка державних цінних паперів на відкритому ринку у банків і населення;

зниження передбаченим законом резервної норми;

пониження облікової ставки.

Політика дорогих грошей:

продаж державних цінних паперів на відкритому ринку;

збільшення передбачених законом резервної норми;

збільшення облікової ставки.

Тести для самоконтролю (виділіть правильні відповіді)

Тест ІІ-9:

Для збереження валют по вкладах:

а)банк повинен тримати в сейфах готівку, рівну сумі вкладів;

б)банк повинен держати в резерві тільки частину суми вкладів, а надлишок грошових засобів над необхідним резервом він віддає під позики.

Тест ІІ-10:

Політика дешевих грошей включає наступні заходи:

а) – покупку цінних паперів у держави на відкритому ринку у банків та населення;

зниження передбачених законом резервної норми;

зниження облікової ставки.

б) – продаж державних цінних паперів на відкритому ринку;

збільшення передбачених законом резервної норми;

збільшення облікової ставки.

Політика дорогих грошей включає заходи:

а) див. вище (тест 10);

б) див. вище (тест 10).

Тест ІІ-11:

Основна функція ЦБ є:

а)отримання прибутку;

б)регулювання загальної економічної ситуації в країні.

Тест ІІ-12:

Метою встановлення ЦБ банківських резервів є:

а)надання комерційним банкам ліквідності у вирішальний момент;

б)дії із сторони ЦБ на можливість комерційних банків до кредитування через регулювання величини надлишкових резервів.

Тест: ІІ-13:

Найбільш ефективним засобом регулювання кредитно-грошового контролю з боку ЦБ є:

а)операції на відкритому ринку (купівля-продаж цінних паперів);

б)зміни облікової ставки. (Поставте відмітку).

Контрольні питання:

Охарактеризуйте дворівневу банківську системі.

Які основні функції ЦБ?

Резервна норма і її значення.

Що таке грошовий мультиплікатор? Як він використовується для управління грошовою масою в країні?

Інструменти грошово-кредитної політики ЦБ.

В чому суть політики дешевих і дорогих грошей?

Економічний цикл. Інфляція. Зайнятість.

Економічний цикл: піднесення і спади.

Кожна держава має прагнення до економічного росту повної зайнятості, стійких цин, нарощення об’ємів експорту.

Але довготривалий економічний розвиток не є рівномірним, є циклічним.

Цикл включає в себе 4 фази: спад, депресія, пожвавлення і піднесення.

Бум – економіка працює на фініші своїх можливостей, спостерігається повна зайнятість інвестиції і розходи покупців дуже великі.

2.Темпи росту валового національного продукту (ВАП). Дефлятор ВНП.

ВНП – ринкова вартість всіх кінцевих благ, вироблених у країні протягом року.

Враховуються тільки кінцеві блага, незакінчений продукт виключається, щоб у ВНП не було повторного рахунку.

Вартість ВНП залежить не тільки від кількості виробленого продукту, але й від цін.

Тому розглядають реальний і номінальний ВНП. Номінальний – це ВНП в поточних цінах. Реальний ВНП – це ВНП, очищений від впливу індексу цін. Це ВНП в незмінних цінах, тобто в цінах базового року.

Дефлятор =

Дефлятор показує зміну загального рівня цін або цінності грошей. Його можна рахувати індексом інфляції.

ВНП – амортвідрахування – (другорядні) податки = НД (національний дохід) – нова вартість створена за рік.

3.Зайнятість і безробіття.

Фрікційне безробіття зв’язане з пошуком або очікуванням роботи.

Структурне безробіття зв’язане з зміною попиту на робочу силу певних професій.

Циклічне безробіття викликане із спадом, тобто з фазою економічного циклу.

Повна зайнятість не означає абсолютну відсутність безробіття. Вона означає відсутність тільки циклічного безробіття.

Рівень безробіття =

Безробітним вважається той, що приймає конкретні міри знайти роботу на протязі певного періоду (в США – 4 тижні). готовий у любий час приступити до роботи, немає заробітку, зареєстрований у службі зайнятості.

Від яких факторів залежить рівень безробіття?

У Оукена є закон, який встановлює взаємозв’язок між економічною активність і безробіттям. Якщо щорічний приріст реального ВНП на рівні 2,7%, то доля безробітних утримується на постійному рівні. Кожних додаткових 2% приросту реального ВНП зменшує долю безробітних на 1% і навпаки.

Правило 2:1 вказує яким повинен бути економічний ріст, щоб вирішити проблему безробіття.

Також існує взаємозв’язок між безробіттям і недотриманням об’єктів ВНП. Якщо фактичний рівень безробіття перевищує існуючий рівень 1%, то за Оукеном відставання об’ємів ВНП складає існуючий рівень 2,5% (1:2,5).

Наприклад: рівень безробіття 9,5% при існуючому рівні 6%.

9,5-6=3,5(%); 3,5* 2,5=8,7(%) ненаповнено ВНП.

Інфляція і її наслідки.

Інфляція – це підвищення загально рівня цін. Суть інфляції – спадання цінності і купівельної можливості грошей.

Причини інфляції:

Інфляція попиту. Попит надмірний, товаром не можна забезпечити.

Інфляція пропозиції. Надмірність товару над попитом, або підвищення цін на енергію, сировину, а також не оправдані підвищення зарплати.

Фактори інфляції:

Дефіцит державного бюджету, який може ЦБ замінити емісію банк тон, а комерційні – розширенням кредиту. В результаті збільшиться кількість грошей, як готівкою так і не готівкових (проходить їх обезцінення).

Монополізм, у якого тенденція рівноважної ціни.

Високий рівень воєнної економіки, де оплата праці набагато вища і веде до появи доходів, які не відповідають рості товарної маси.

Імпортована інфляція під впливом притоку в країну іноземної валюти, рості цін на імпортні товари, знецінення курсу вітчизняної грошової одиниці.

В залежності від темпу росту цін інфляції бувають:

По звучна – темпи росту не перевищують 5-10%;

Гіперінфляція – швидкий ріст номінальної грошової маси 1000% і більше (породжує великий бюджетний дефіцит, розрушує нормальні економічні відносини, прискорює фінансовий крах, визиває суспільно-політичний безпорядок).

Як розрахувати рівень і темпи інфляції?

Індекс цін для даного року =

Темп інфляції для даного року =

Споживчі ціни виросли: 1990 р. – в1,3 рази, 1991 – 8,5 раз, 1992 – в 9,5, 1993 – в 10 раз, 1994 – 3,2 рази, 1995 – в 3 рази. В індексах це слало: 850%, 950%, 1000%, 320, 300%.

При цьому дуже важливу роль грає визначення прожиткового мінімуму.

В Росії взяли за основу вартість корзини з 19 продуктів на Україні – з 16.

В Франції –