з допомогою різного виду моделей, які дозволяють структурувати та ідентифікувати взаємозв'язки між основними показниками.
Сучасні методи фінансового аналізу дають можливість здійснювати оцінку підприємств, компаній та їхніх філіалів по інтегрованим показникам функціонування. Фінансовий аналіз вивчає економічний стан фірми і відображає ефективність виробничої діяльності, ліквідності та фінансової стійкості підприємств за допомогою системи показників.
Метою фінансового аналізу є оцінка фінансового стану підприємства на підставі виявлених результатів та подача рекомендацій щодо його поліпшення. Фінансовий стан оцінюється насамперед на основі статей бухгалтерського балансу та додатків до нього. Задачі фінансового аналізу визначаються інтересами користувачів аналітичним матеріалом, яких насамперед цікавить:
оцінка фінансових результатів;
оцінка майнового стану;
аналіз фінансової усталеності, ліквідності балансу, платоспроможності підприємства;
дослідження стану та динаміки дебіторської і кредиторської заборгованості;
аналіз ефективності вкладеного капіталу.
Розрахунок та аналіз економічних показників діяльності підприємств є активними інструментами сучасного фінансового менеджменту. Набір цих відносних показників дозволяє скласти доволі повне уявлення про ефективність виробничої, маркетингової діяльності, фінансової стратегії підприємства, а також оптимізувати сам процес управління.
Методика фінансового аналізу являє собою дослідження цих показників з метою прийняття найбільш виправданих рішень в ринкових умовах.
Література
Андрушків М.І., Реверчук Н.Й., Савенко І.Л. Становлення підприємництва в умовах ринкової економіки. – К.: Молодь, 1994. – 324 с.
Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. - М.: ДИС, 1997.
Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. – К.: НИКА-ЦЕНТР, 1999.
Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом. – М.: Финансы и статистика, 1994. – 692 с.
Білик М. Державні підприємства як об'єкт фінансового управління в умовах переходу до ринкової економіки// Український журнал "Економіст". – 1999. - №1. – C. 62.
Білик М.Д. Управління фінансами підприємств. – К.: Знання, 1999. – 362 с.
Бойчик М.І., Харів П.С., Хопчан М.І. Економіка підприємства. – Львів: Сполом, 1998. – 212 с.
Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс: В 2-х т. / Пер. с англ. под ред. В.В. Ковалева. – СПб.: Экономическая школа, 1998. – Т. . – 497 с.
Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами. – М.: Финансы и статистика, 1996. – 788 с.
Глухов В., Бахрамов Ю. Финансовый менеджмент. – СПб: Питер, 1995. – 628 с.
Економіка підприємництва: Підручник / За ред. С.Ф. Покропивного. – К.: КНЕУ, 2001. – 528 с.
Економічний аналіз: Навч. посібник / М.А. Болюх, В.З. Бурчевський, M.I. Горбаток; За ред. акад. НАНУ, проф. М.Г. Чумаченка. – К.: КНЕУ, 2001. – 540 с.
Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 1996.
Коласс Б. Управление финансовой деятельностью предприятия: проблемы, концепции и методы. – М.: Финансы, 1997.
Крайник О.П., Клепикова З.В. Фінансовий менеджмент: Навч. посіб. – Львів: Інтелект, К.: Дакор, 2000. – 260 с.
Криворучко М.И., Петровський В.В. Облік та аналіз фінансових активів. – К: "Феникс", 1997.
Петрович Й.М. Економіка виробничого підприємництва. – К.: Знання, 2001. – 462 с.
Покропивний С.Ф., Колот В.М. Підприємництво: стратегія, організація, ефективність. – К.: КНЕУ, 1998. – 352 с.
Положення (стандарти) бухгалтерського обліку в Україні. – К.: Компас, 2001. – 168 с.
Родионова В.М., Федотова М.А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. – М.: Финасы и статистика, – 1993.
Слав'юк Р.А. Фінанси підприємств: Навч. посібник. – Луцьк: Ред.-вид. відд. " Вежа" Волин. держ. ун-ту їм. Лесі Українки, 2001. – 456 с.
Стоянова и др. Финансовый менеджмент. Учебное пособие. М.: Перспектива, 1993.
Фінанси підприємств: Підручник / Керівник авт. кол. і наук. ред. проф. A.M. Поддєрьогін. 2-ге вид., перероб. та доп. – К.: КНЕУ, 1999. – 384 с.
Фінансова діяльність підприємства. – К.: Либідь, 1998. – 546 с.
Фінансова діяльність підприємства: Підручник / Бандурка О.М., Коробов М.Я., Орлов П.І., Петрова К.Я. – 2-ге вид., перероб. і доп. – К.: Либідь, 2002. – 384 с.
Фінансовий менеджмент: Навчальний посібник / За ред. проф. Г.Г. Кірейцева. – Київ: ЦУЛ, 2002. – 496 с.
Цал-Цалко Ю.С. Фінансова звітність підприємства та її аналіз: Навч. посібник. – 2-ге видання, перероблене і доповнене. – Житомир, ЖІТІ, 2001. – 300 с.
Цал-Цалко Ю.С., Холод Б.І. Економіка підприємства: Навч. посібник. – Житомир: ЖІТІ, 2000. – 388 с.
Шеремет А.Д., Сейфулин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: Инфра-М., 1996.
Додатки
Додаток
Форма балансу промислового підприємства (грн.)
Актив | на початок періоду | на кінець періоду
1. Основні засоби та інші позаобігові активи
Основні засоби за залишковою вартістю (балансова вартість)
Нематеріальні активи за залишковою вартістю
Незавершені капітальні вкладення
Устаткування
Довготермінові фінансові вкладення
ВСЬОГО по розділу 1 |
474168
31
30029
90088
73
594 389 |
530630
70
131031
24023
305
686 059
2. Запаси і витрати
Виробничі запаси
Малоцінні і швидкозношувані предмети за залишковою вартістю
Незавершене виробництво
Витрати майбутніх періодів
Готова продукція
ВСЬОГО по розділу 2 |
6447
1920
6205
3400
1856
19828 |
21586
2756
16290
1539
11396
53966
3. Грошові кошти, розрахунки та інші активи
Розрахунки з дебіторами:
за товари, роботи і послуги, строк сплати яких не настав
за товари, роботи і послуги, не сплачені в строк по векселях одержаних
з податкових розрахунків
з бюджетом
по авансах виданих
З іншими дебіторами
Короткотермінові фінансові вкладення
Грошові кошти:
каса
розрахунковий рахунок
валютний рахунок
інші грошові кошти
використання позикових коштів
інші оборотні активи
ВСЬОГО по розділу 3 |
30560
830
1200–
25234
14 820––
623
787–
566
459
75079 |
120993
7800
2409–
35279
29 670–
3434
1830
9020––
309
210744
БАЛАНС | 690 771 | 962 672
Пасив | на початок періоду | на кінець періоду
1. Джерела власних та прирівняних до них коштів
Статутний фонд
Додатковий капітал
в тому числі фонд індексацій балансової
вартості майна
Резервний фонд
Фінансування капітальних вкладень
Спеціальні фонди та цільове фінансування
Амортизаційний фонд на повне відновлення
Відстрочена податкова заборгованість
Резерви наступних витрат і платежів
Нерозподілений прибуток звітного року
ВСЬОГО по розділу 1 |
313435
2050–
142714
4690
780
459
4509
14 0029–
608 666 |
399891
6087–
110851
8907
1208
1578
89 078
30 260
78 560
726 420
Пасив | на поч. періоду | на кінець періоду
2. Довготермінові пасиви
Довготермінові кредити банків
довготермінові позикові кошти
ВСЬОГО по розділу 2 |
3489
539
4 026 |
435
907
1 342
3.