Вкінці звітного періоду Кз.к. зріз на 0,31 а це свідчить про підвищення фінансової незалежності підприємства та зниження ризику фінансових вкладень.

Коефіцієнт покриття (Кп) – це найбільш узагальнюючий показник ліквідності балансу. Визначається як відношення всіх поточних активів підприємства (підсумки ІІ і ІІІ розділів активу балансу) до суми короткострокових зобов’язань (підсумки ІІ і ІІІ розділів пасиву балансу).

Кп = п.а

к.з.

де Кп – коефіцієнт покриття;

п.а. – сума усіх поточних активів , грн..;

к.з. – сума короткострокових зобов’язань, грн.

Отже коефіцієнт покриття на початок звітного періоду дорівнює:

Кп = 2290,5 + 3,9 = 2294,4 = 1,7

654,3 + 427,4 1081,7

коефіцієнт покриття на кінець звітного періоду

К п = 3824,0 + 4,3 = 3828,3 = 3,05

694,3 + 559,4 1253,7

Цей коефіцієнт характеризує достатність оборотних коштів підприємства для погашення його боргів протягом року. Уважають, що його рівень у межах 2,0 – 2,5 є прийнятним. Він показує, скільки грошових одиниць активів припадає на кожну грошову одиницю короткострокових зобов’язань. Коли Кп стає меншим за 1,0 структура балансу вважається незадовільною, а підприємство – неплатоспроможним.

На початок звітного періоду коефіцієнт покриття був меншим допустими значенням, що означало недостатність об.к. хоч підприємство і було платоспроможним ( 0,1).

Кп 3,05, що є за 2,5 (оптим. знач.).

Це означає, що ПК “ОМІ” протягом року ефективно використовувало оборотні кошти і тепер вже може погасити свої борги.

Платоспроможність – це здатність підприємства розрахуватися за своїми поточними зобов’язаннями на відповідний момент часу.

Розрахунок показників платоспроможності ґрунтується на класифікації активів за ступенем ліквідності:

Гроші та поточні фінансові інвестиції.

Дебіторська заборгованість та кошти у розрахунках.

Запаси і витрати.

Необоротні активи.

Наведену класифікацію активів я використаю для розрахунку наступних показників:

Коефіцієнт абсолютної ліквідності (К абс.л.)

Коефіцієнт швидкої ліквідності (К ш.л.) .

Коефіцієнт поточної ліквідності (К п.л.).

Отже, на прикладі КП “ОМІ” ці показники розраховуються наступним чином:

Так, коефіцієнт абсолютної ліквідності визначається за формулою:

К абс.л. = Г + ПФІ ,

ПЗ

де Г – гроші,

ПФІ – поточні фінансові інвестиції,

ПЗ – поточні зобов’язання.

Він дорівнює:

К абс.л. = 108,5 – 6,3 = 0,26

395

на початок звітного

періоду

К абс.л. = 112,5 – 9,1 = 0,5

223

на кінець звітного періоду

Показник характеризує негайну готовність підприємства погасити свою заборгованість. Достатнім є значення коефіцієнта в межах 0,225-0,35. За значення меншого ніж 0,2 підприємство вважається неплатоспроможним.

Отже, розрахунковий К абс.л. показує, що підприємство є платоспроможним. Порівнюючи його результати на початок і на кінець звітного періоду можна сказати, що платоспроможність підприємства зросла на 0,24, що є позитивним для підприємства.

Коефіцієнт швидкої ліквідності розраховується за формулою:

К мл. = Г + ПФІ + ДР,

ПЗ

Де ДР – дебіторська заборгованість, та кошти у розрахунках (( рр..(150 +...+ 210)).

Отже, Кшл

На початок звітного періоду = 108,5 + 1007,2 = 2,8

395

К шл = 112,5 + 1404 = 11,3

223

на кінець звітного

періоду

Результати розрахункового показника доказують високу платоспроможність підприємства, оскільки оптимальне значення К шл = 0,7. На кінець звітного періоду К шл зріс, в порівнянні з початком звітного періоду на 8,5.

Коефіцієнт поточної ліквідності (К п.л.) обчислюють за формулою:

К п.л. = ОА , де

ПЗ

ОА – оборотні активи ( р.260)

Так, Кп.л. = 2290,5 = 5,7

395

на початок

звітного періоду

Кп.л. = 38224,0 = 17,1

223

на кінець звітного

періоду

Отже, коефіцієнт поточної ліквідності теж підтверджує здатність підприємства розраховуватися за своїми зобов’язаннями. Так як оптимальне значення цього коефіцієнта 2,0. На початок і на кінець звітного періоду Кп.л. 2,0. На кінець в порівнянні з показниками на початок звітного періоду Кпл. збільшився на 11,4.

Можна зробити висновок, що підприємство КП “ОМІ” є платоспроможним, фінансово стійким і здатним розрахуватися з своїми зобов’язаннями. Про це свідчать розраховано вище показники ліквідності оборотних коштів.

Додаток. Класифікація оборотних коштів щодо ступеня ліквідності та ризику вкладення

???

Дебіторська заборгованість має значну питому вагу в складі поточних активів і впливає на фінансовий стан підприємства. Значення аналізу дебіторської заборгованості особливо зростає в період інфляції, коли іммобілізація власних оборотних активів стає дуже невигідною.

Джерело аналізу – баланс підприємства.

Особливу увагу в процесі аналізу дебіторської заборгованості приділяють статті “Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги”, яка має найбільшу питому вагу в загальній сумі дебіторської заборгованості. Згідно з національними стандартами бухгалтерського обліку ця дебіторська заборгованість відображається в балансі за чистою реалізаційною вартістю, тобто як сума дебіторської заборгованості за мінусом сумнівних та безнадійних боргів.

За балансом (Додаток ):

первісна вартість дебіторської заборгованості – 782,6 тис.грн.;

резерв сумнівних боргів;

чиста реалізаційна вартість.

За даними бухгалтерської звітності (ф.2,ф.2) можна визначити низку показників, що характеризують стан дебіторської заборгованості.

До цих показників належать:

Оборотність дебіторської заборгованості:

О д = В : Д

де ОД – оборотність дебіторської заборгованості,

В – виручка від реалізації продукції – 11881,0,

Д –середня дебіторська заборгованість –1007,2 – 1404 = 1205,6

2

Од = 11881,0 : 1205,6 = 9,85 (об.)

Період погашення дебіторської заборгованості:

П д = 360 днів : Од,

де Пд. – період погашення дебіторської заборгованості;

Од – оборотність дебіторської заборгованості.

Пд = 360 : 9,85 = 36,55

Частка дебіторської заборгованості в загальному обсязі поточних активів:

Да = [Дз : Па]100, п.пер 21,97

к.пер. 36,67

де Да – частка дебіторської заборгованості в поточних активах;

Дз – дебіторська заборгованість 1007,2;

Па – поточні активи (2+ 3 розділ активу балансу)

Дз на поч..пер. = 1007,2

Дз на кін.пер. = 1404

Па на поч..пер. = 4584,9

Па на кін.звіт.пер. = 3828,3

Да = (1007,2 : 4584,9) 100 = 21,97

на початок звітного

періоду

Да = (1404 : 3828,3) 100 = 36,67

на кінець звітного періоду

Відношення середньої величини дебіторської заборгованості до виручки від реалізації визначається за формулою:

Дз = Д : В

Де Д –