Коефіцієнт ліквідної платоспроможності визначається відношенням загальної суми оборотних активів і витрат майбутніх періодів до загальної суми зобов’язань і доходів майбутніх періодів.

Коефіцієнт критичної ліквідності дозволяє реально оцінити платоспроможність підприємства. Він визначається відношенням величини оборотних активів за мінусом запасів та незавершеного виробництва до величини поточних зобов’язань.

Обчислені показники наведено нижче у зведеній таблиці коефіцієнтів платоспроможності підприємства за 1999-2001 роки (таблиця 2.11).

Табл. 2.11.

Зведена таблиця коефіцієнтів платоспроможності спиртзаводу за 2001-2003 роки.

№ п/п | Показники | Обчисленні значення | Відхилення, ±

2001 рік | 2002 рік | 2003 рік | 2001-2002 роки | 2001-2003 роки | 2002-2003 роки

1 | Коефіцієнт грошової платоспроможності– | 0 | 0,11– | +0,11 | +0,11

2 | Коефіцієнт ліквідної платоспроможності | 0,3 | 0,5 | 0,3 | +0,2– | -0,2

3 | Коефіцієнт розрахункової платоспроможності | 0,3 | 0,3 | 0,2– | -0,1 | -0,1

4 | Коефіцієнт ліквідності | 0,1 | 0,3 | 0,2 | +0,2 | +0,1 | -0,1

Коефіцієнт грошової платоспроможності є досить низьким у 2002 і 2003 роках ,а у 2001 році і взагалі цей коефіцієнт був рівний 0.

Коефіцієнт розрахункової платоспроможності теж дуже низькі значення. Значення цього показника у 2003 році дорівнює 0,3, так само, як і у 2001 році, а у 2002 році він становить 0,5. Збільшення даного коефіцієнта відбулось у 2002 році порівняно з 2001 роком на 0,2 рази, у 2003 році знизився до значення 2001 року, а порівняно з 2002 роком зменшився на 0,1 рази.

Коефіцієнт ліквідної платоспроможності має значення, менше 1, що свідчить про відсутність оборотних засобів для повної ліквідації своїх боргових зобов’язань.

Підвищення чи зниження рівня платоспроможності підприємства вста-новлюється за зміною показника оборотного капіталу (коштів), що виз-нача-ється як різниця між усіма поточними активами і короткостроковими бор-гами. Значення поточних активів і зобов’язань наведено раніше в таблиці 2.10.

Розрахунок показника оборотного капіталу показано в таблиці 2.12.

Табл. 2.12

Розрахунок показника оборотного капіталу

№ п/п | Показник | Сума

2001 рік | 2002 рік | 2003 рік

1 | Показник оборотного капіталу | -997 | -905,6 | -2127,6

Отже, показник оборотного капіталу за три роки свідчить про суттєве зменшення оборотного капіталу підприємства.

Цей показник свідчить про те, наскільки господарська діяльність підприємства забезпечена власними фінансовими ресурсами. Ринкові умови змушують підприємство в будь-який період часу мати можливість терміново повернути короткострокові борги. Спроможність підприємства терміново виконати зобов’язання визначається показником, що характеризує відношення оборотного капіталу до короткострокових зобов’язань. Це відношення має дорівнювати 1. Несприятливим є як низьке, так і високе співвідношення. Липницький спиртозавод не може виконати всі зобов’язання, так як поточні зобов’язання значно перевищують поточні активи.

На ліквідність підприємства можуть вплинути надзвичайні обставини. Тому проводять розрахунок показника ліквідності, який визначає можливість повернути короткострокові борги. Він визначається на підставі співвідношення легкореалізованих активів до короткострокових зобов’язань. Спиртзавод не може погасити зобов’язання терміново.

У разі необхідності можна проаналізувати структуру активів визначенням питомої ваги кожної зі статей у загальній сумі валюти балансу, визначити їх зростання (зменшення) порівняно з іншими періодами. При цьому зростання залишків за статтями запасів і витрат не завжди є ознакою виробництва. Причиною може бути сповільнення обороту цих активів. Для галузевої оцінки фінансового стану підприємства визначається коефіцієнт оборотності запасів відношенням виручки від реалізації без ПДВ і акцизів до середньої суми не грошових поточних активів(НПА). Для внутрішнього аудиту його визначають так:

Ко.з.= (р. 0 40 ф 2)

(р.р.(100-150)ф.1)

Раціональне формування джерел коштів визначається за їх структурою. Основна увага приділяється власним коштам.

Визначення структури джерел коштів підприємства дає змогу дати інформацію банкам, кредиторам про розширення чи звуження діяльності підприємства (таблиця 2.13).

Табл. 2.13

Структура власного капіталу підприємства за даними балансу 2001-2003 років.

№ п/п | Показники | Фактично, тис. грн. | Відхилення, ±

2001 рік | 2002 рік | 2003 рік | 2001-2003 роки | 2001-2003 роки | 2002-2003 роки

1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8

1 | Статутний капітал | 1846,0 | 1770,8 | 1770,8 | -75,2 | -75,2–

2 | Додатковий капітал––––––

3 | Спеціальні фонди і цільове фінансування––––––

4 | Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) | -237 | -490,0 | -850,9 | +253 | +613,9 | +360,9

5 | Всього власних капіталовкладень | 1609,0 | 1280,8 | 919,9 | -328,2 | -689,1 | -360,9

6 | Власний капітал (%) до валюти балансу | 54,8 | 38,8 | 21,1–––

7 | Основний капітал (основні засоби за мінусом зносу) | 1842,0 | 2261,3 | 2644,4 | +419,3 | +802,4 | +383,1

8 | Основний капітал (%) до валюти балансу | 62,7 | 68,6 | 60,5–––

З метою визначення надійності фінансування підприємства банками і кредиторами обраховують коефіцієнт фінансування. У 2001 році він становив 6,3, у 2002 році – 4,1 ,а у 2003 році – 2,1. Зменшення цього показника свідчить про зменшення надійності фінансування Липницького спиртзаводу. Визначається цей показник відношенням власного капіталу до залученого.

Оптимальною структурою фінансів вважають формування за рахунок власних коштів лише в частині основного капіталу. З цією метою розраховується показник інвестування (відношення власних коштів до основного капіталу). У 2001 році він становив 0,9, у 2002 році – 0,5, а у 2003 році – 0,3. Ідеальним вважається, якщо власні засоби покривають весь основний капітал і частину оборотних засобів.

Спроможність підприємства виконати свої зобов’язання